• Выводы по состоянию движения денежных средств в ООО "Дженсен Ритейл" и рекомендации по оптимизации денежных потоков

    Через несколько месяцев организация начнет получать прибыль и ее финансовое состояние стабилизируется.

    Для получения прибыли организации необходимо снизить управленческие расходы, а также для получения положительного прочего финансового результата - повысить прочие доходы и снизить прочие расходы.

    Если организация при сохранении такой же валовой прибыли, как на 31.12.2007, равной 18364 тыс. руб., уменьшит управленческие расходы на 10000 и возвратит кредит, перестав уплачивать за него проценты, то финансовые результаты примут следующий вид:

    Прибыль от продаж = Валовая прибыль - Управленческие расходы = 18364-17553=811 тыс. руб.

    Прибыль до налогообложения = Прибыль от продаж + проценты к получению + прочие доходы - прочие доходы = 811+307+435545-419904=16759 тыс. руб.

    Чистая прибыль = ПДН + ОНА - ТНП = 16759+6164-16759*0,24=18901 тыс. руб.

    Для повышения финансовой независимости возможно еще раз увеличить уставный капитал. Если учредителями будет внесена дополнительная сумма в уставный капитал в размере 250000 тыс. руб., то, при сохранении непокрытого убытка в размере 19521 тыс. руб. и дополнительного капитала в размере 82 тыс. руб., собственный капитал составит 354521 тыс. руб. Тогда коэффициент общей финансовой независимости составит 0,53, что выше норматива на 0,03. Кроме того, появится собственный капитал в обороте в размере 12090 тыс. руб. Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами будет равен 12090/ (71359+250000) =0,04, что ниже норматива на 0,06, но этот показатель будет расти, когда в организации появится прибыль.

    По результатам анализа могут быть даны следующие рекомендации:

    . Повышение арендных ставок. Выручка, полученная в 3 и 4 квартале 2007 года, была невысокой в связи с достаточно низкими ставками арендной платы. В 2008 году будут заключены договора с новыми арендаторами на более выгодных для ООО "Дженсен Ритейл". Предварительные договоренности уже имеются.

    2. Увеличение уставного капитала на 250000 тыс. руб. Учредителем ООО "Дженсен Ритейл" является юридическое лицо с устойчивым финансовым состоянием, обладающее достаточным объемом средств для внесения взносов в уставный капитал. Поэтому данная мера является вполне реальной.

    . Улучшение системы расчетов, контроля за дебиторской и кредиторской задолженностью.

    Новые договора должны заключаться на условиях частичной предоплаты и установления конкретных сроков возврата задолженности, должна проводиться оценка платежеспособности арендаторов. В то же время расчеты покупателями составляют небольшую часть дебиторской задолженности. Большую часть в ней занимает НДС, предъявленный возмещению из бюджета, т.е. задолженность бюджета перед организацией, которая в скором времени будет погашена.

    Высокий уточненный коэффициент срочной ликвидности объясняется большой долей авансов полученных в кредиторской задолженности. Они вычитаются из краткосрочных обязательств при расчете коэффициента, и поэтому он резко возрастает.

    . Сокращение управленческих расходов на 10000 тыс. руб. Данная мера является достаточно реальной, так как а последствии не будут осуществляться расходы на юридические и риэлторские услуги, связанные с покупкой недвижимости, составлявшие большую часть управленческих расходов.

    5. Возврат долгосрочных кредитов. При осуществлении этой меры сократится заемный капитал и увеличится финансовая независимость. Реализация этого мероприятия будет возможна по мере увеличения выручки от сдачи в аренду недвижимости.

    . Проведение рациональной политики на финансовом и валютном рынках. Необходимо вкладывать свободные денежные средства в кратко - и долгосрочные депозиты, которые будут приносить прибыль в виде процентов. Возможна покупка ценных бумаг, приносящих стабильный доход. Кроме того, необходимо контролировать объем денежных средств, находящихся в виде зарубежной валюты, так как большие прочие расходы объясняются в основном отрицательными курсовыми разницами от купли-продажи валюты. Так как курс доллара США в настоящее время постоянно снижается, то выгоднее проводить расчеты с зарубежными контрагентами и держать средства в евро и российских рублях.

    Перейти на страницу: 1 2 3 4 5

Меню сайта

Другое


Все права принадлежат www.gofinances.ru